3 Saham Tembakau Teratas Masih Terbakar Kuat

[Catatan Editor: 3 Saham Tembakau Teratas Masih Membara Kuat sebelumnya diterbitkan pada Oktober 2019. Sejak itu telah diperbarui untuk memasukkan informasi paling relevan yang tersedia.]

Dalam banyak hal, saham tembakau teratas menentang logika. Kantor Ahli Bedah Umum mengeluarkan peringatan tentang bahaya tembakau pada tahun 1964. Meskipun perang salib anti-merokok berkelanjutan, stok tembakau terus naik lebih tinggi. Karena iklim di dalam negeri menjadi lebih tidak bersahabat, perusahaan-perusahaan ini telah menemukan pelanggan baru di luar negeri.

daftar toko sears yang tutup 2017

Mereka juga menemukan sumber pendapatan lain. Sumber baru terbaru untuk stok tembakau? Industri ganja. Lama ilegal di seluruh dunia, ganja terus mendapatkan penerimaan dan status hukum. Apalagi, siapa pun yang tidak terlalu memperhatikan berita bisnis tahu stok ganja terus meningkat. Industri ini dapat dengan mudah menjadi pusat laba baru bagi perusahaan rokok. Selain itu, perusahaan tembakau tahu bagaimana menavigasi iklim peraturan yang tidak bersahabat yang akan dihadapi ganja, terutama di Amerika Serikat.





Apapun arah yang diambil industri tembakau, saya tidak akan bertaruh pada penurunannya meskipun citra publik negatif terhadap rokok. Dengan lini produk baru dan pemasaran yang kreatif, menurut saya saham tembakau teratas berikut ini harus terus berkinerja baik.



Saham Tembakau Masih Terbakar Kuat: Altria Group, Inc. (MO)

Saham Tembakau Masih Terbakar Kuat: Altria Group, Inc. (MO)

Sumber: Kristi Blokhin / Shutterstock.com

Mungkin tidak ada perusahaan besar yang mendefinisikan stok tembakau teratas lebih dari Altria (NYSE: MO ). Altria berhasil menjaga keuntungan bergerak lebih tinggi, meskipun popularitas produk intinya menurun. Perusahaan induk untuk merek seperti Marlboro (di A.S.) dan Parliaments juga telah menekankan apa yang disebut produk berisiko rendah seperti tembakau tanpa asap. Dan, seperti rekan-rekannya di industri minuman, Altria juga telah menjajaki investasi dalam ganja.



Semua ini akan bermanfaat bagi mereka yang menginginkan tingkat pendapatan dividen yang besar yang dihasilkan MO. Rekam jejak pembayaran ini kembali beberapa dekade. Investor yang membeli pada musim gugur 1985 dan ditahan sekarang membuat investasi awal mereka kembali setiap tahun dalam bentuk dividen saja. Bagi mereka yang menginvestasikan kembali dividen, investor yang membeli pada musim semi 2003 sekarang telah mencapai prestasi yang sama.

Perusahaan kadang-kadang akan membayar pembayaran yang terlalu besar diikuti dengan pengurangan dividen. Namun, dividen telah meningkat setiap tahun selama 10 tahun terakhir. Investor yang membeli hari ini masih akan menikmati imbal hasil sekitar 7,7%.

Melanjutkan pembayaran dividen ini juga tidak akan menjadi masalah di masa depan. Analis rata-rata memprediksi keuntungannya akan meningkat 5% tahun ini. Mereka juga memproyeksikan rata-rata pertumbuhan tahunan sekitar 4,9% selama lima tahun ke depan. Penghasilan saat ini juga menempatkan rasio price-to-earning (P/E) ke depan pada 9,1.

Itu memungkinkan investor untuk membeli aliran dividen yang murah hati ini dengan harga diskon. Mengingat kemampuan MO untuk mengurangi sentimen negatif seputar tembakau, dan potensinya dalam industri ganja, saya pikir manfaat ini akan bertambah selama bertahun-tahun yang akan datang.

Philip Morris Internasional, Inc. (PM)

Saham Tembakau Masih Berkobar Kuat: Philip Morris International, Inc. (PM)

Sumber: vfhnb12 / Shutterstock.com

Philip Morris Internasional (NYSE: SORE ) dipisahkan dari Altria pada tahun 2008. Sesuai dengan namanya, perusahaan ini beroperasi terutama di luar AS, terlepas dari alamat kantor pusatnya di Manhattan. Di antara stok tembakau teratas, tetap terkenal karena mempertahankan hak untuk memasarkan rokok Marlboro di luar AS; Sementara itu, Altria memegang hak AS.

Meskipun tetap menjadi perusahaan yang mirip dengan Altria dalam banyak hal, fokus non-ASnya memberikan keuntungan karena tidak harus berurusan langsung dengan peraturan federal. Hasilnya, ia memimpin di IQOS — ini sistem pemanas tembakau - di negara Lain. Fokus non-AS juga memberi perusahaan ini keunggulan dibandingkan Altria jika ingin membuat kesepakatan dengan perusahaan ganja.

Karena fokusnya di luar negeri, Phillip Morris International sekarang melebihi ukuran perusahaan induk aslinya. Ini memegang kapitalisasi pasar lebih dari 3 miliar, lebih besar dari kapitalisasi pasar Altria sekitar ,4 miliar. P/E maju 14 datang sedikit lebih tinggi dari Altria. Namun, biasanya diperdagangkan dengan sedikit premi untuk mantan induknya.

Di bagian depan dividen, itu tertinggal dari sejarah jangka panjang Altria, tetapi sedikit yang lain. Pembayarannya meningkat setiap tahun sejak perusahaan spin-off 2008. Kenaikan baru-baru ini membawa dividen tahunan menjadi ,68 per saham, dengan hasil sekitar 5,5%.

Terlepas dari penghargaan tersebut, harga saham PM telah jatuh sejak mencapai level tertinggi 2,90 per saham pada Juni 2017. Sekarang diperdagangkan sekitar 30% di bawah level ini. Namun, dengan dividennya yang besar, saya pikir ini menghadirkan peluang pembelian. Jika Phillip Morris International memasuki bisnis ganja, investor dapat memperoleh keuntungan dari pembayaran yang tinggi dan semoga, harga saham yang meningkat.

Universal Corp. (UVV)

Saham Tembakau Masih Terbakar Kuat: Universal Corp. (UVV)

Sumber: defotoberg / Shutterstock.com

Perusahaan Universal (NYSE: UVV ) beroperasi di segmen yang berbeda dari stok tembakau teratas lainnya. Perusahaan mengolah tembakau. Ini membeli pabrik langsung dari produsen, memurnikannya dan kemudian menjualnya ke produsen produk.

Mengingat penurunan keseluruhan penggunaan tembakau di seluruh dunia, saya biasanya akan berhati-hati terhadap perusahaan semacam itu. Namun, perusahaan mengolah produk lain selain tembakau.

Secara potensial, Universal dapat menghidupkan kembali kekayaannya dengan membuat poros sederhana menjadi ganja. Karena sudah memproses produk lain, beralih ke mariyuana seharusnya tidak membuat perubahan operasional yang besar. Selain itu, ia juga mengendalikan rantai pasokan yang berguna untuk pengadaan dan pendistribusian produknya. Rantai pasokan ini meluas ke lebih dari 30 negara di lima benua yang berbeda.

Meskipun perusahaan belum mengumumkan langkah tersebut, investor mungkin sudah melihat potensi ini. Saham UVV melonjak lebih tinggi di pertengahan tahun lalu, karena pendapatan operasionalnya naik meskipun penjualannya turun. Namun, saham tersebut kemudian kehilangan sebagian besar kenaikannya pada pertengahan 2018.

Perusahaan tetap kecil, karena kapitalisasi pasar UVV adalah sekitar $ 1,23 miliar.

saham terbaik untuk dimiliki jangka panjang

P/E saat ini sekitar 14,4, sedangkan dividennya berada di ,04 per saham. Ini berarti hasil sekitar 6,2%. Ini telah menaikkan dividennya selama 48 tahun berturut-turut.

Sebagai perusahaan kecil yang memproses tembakau, Universal mungkin tampak seperti pilihan yang aneh pada pandangan pertama. Namun, basis produknya yang bervariasi, ukuran kecil dan dividen besar membuat saham UVV menjadi permainan yang menarik di antara saham tembakau teratas.

Sampai tulisan ini dibuat, Will Healy tidak memegang posisi di salah satu saham tersebut di atas. Kamu bisa ikuti Will di Twitter di @HealyWriting.